家债占GDP比例虽晋至89％ 国家银行：仍不足为患
信息来自：光华日报 · 作者： · 日期：16-11-2016
2016-04-08
国家银行表示，去年马来西亚的家庭债务占国内生产总值（GDP）比例已上升至89.1％。
尽管如此，偿还债务能力仍然稳健。
在2015年的国家银行金融稳定和支付系统的报告中说，较高的家庭债务是获得广泛稳定的国内就业和收入前景所支持。
月入少过3000令吉的家庭债务占整体家债比例从2013年的28.4％和2014年的24.3％，进一步下降至23.6％。
自实施了宏观审慎措施以来，总杠杆比率（未偿还债务对收入比率）一直徘徊在7倍。此外，鉴于家庭债务余额的平均届满期限是9年，因此负债水平可能会适度地渐进上升。
那些高杠杆比率的家庭，有一半以上的债务是以固定利率来融资，从而降低了融资成本变动的敏感性。高收入群体的杠杆水平已经保持在稳定的3倍范围内。
家庭领域的资产负债表仍保持健康，因为在2015年金融资产的增长速度比债务增长为高。该年度，家庭的金融资产上升至979亿令吉，而债务仅晋至704亿令吉。
存款和其他类似存款工具是家庭的主要金融资产。在面对较高的生活成本中，家庭已将资金投入储蓄或单位信托，这使去年整体存款增长了4.8％。
另一个家庭金融资产温和上升的原因，就是市场对住房需求持续，包括首次购房者在内的庞大需求将房价推升。
过去5年，家庭财富估计已经以11％的年复合增长率上升，因为更多家庭寻求在产业投资，以帮助融资孩子的教育，为下一代的子女提供一些金融保障以及为退休做好准备，其中包括医疗费用。
整体上，家庭的资产对负债比率仍高于两倍，这表明该领域持续具有弹性。至于家庭的流动资产对负债比率则一直保持在超过1.4倍，这使家庭保持随时获得资金来偿还债务。
在报告中，国家银行的观念是，从家庭债务导致国内稳定的金融系统所产生的风险，被银行健全的承销标准和风险管理所抵消，这占家庭债务的80%。
2015年的银行平均贷款利率是5.1％，较2014年的约4.9％为高。
去年由非银行机构监管放贷的私人贷款已陆续减少，仅升30亿令吉，而2013年与2014年则分别上涨102亿令吉及44亿令吉。
每户家庭的平均已偿还债务款项，从较高的6万8000令吉下降至2万2000令吉。
2016-07-18 本报特派：伍咏敏 南洋商报
慕哈末:国行谨慎监督 宏观措施足以控制家债
（纳闽18日讯）国家银行总裁拿督慕哈末依布拉欣说，尽管目前我国家债水平仍高达89.9%，目前仍有足够监管和宏观谨慎措施，来控制家债水平。
他指出，前几年开始的宏观谨慎措施包括银行的信用卡放发指南等，显示出控制家债的效果。
“比如家债的偿债比例也从60%，改善到40%，且用在消费的贷款也减少了。”
慕哈末也是纳闽金融服务机构主席，今日在纳闽金融服务机构（Labuan Financial Service Authority）推介2015年年报记者会上如是指出。
配合慕哈末5月1日上任以来，首次发布该机构年报，推介礼也首次移师到纳闽举行。
降息激励下半年经济
《南洋商报》也是受邀随团采访媒体之一。
同时，他预见，国内就业率和收入仍趋增长，若确保这2个因素都增长，人民财富增加，就能支撑家债。
“我们当然想要家债水平改善，但只要有就业率和收入增长支撑，现水平是可控水平。”
他也强调，国行必须确保有能力举债的人和企业还有相关的管道，获得融资拓展业务，进而带动经济增长。
上周国行意外宣布下调隔夜政策利率25个基点，引起市场热烈讨论。
慕哈末再解释，这是先发制人，国行选择7月降息，而不在9月降息，是想要激励效果可以在下半年和明年初显现。9月降息也有激励效果，但不及7月。
但他强调，国行一直都采取开放的态度，从来没有预设的立场，每次都在货币政策委员会上，依靠数据做出决定。
纳闽注册公司料破1.3万
尽管目前全球经济挑战，油气领域不景气，纳闽金融服务机构仍预见今年内，在该机构注册的公司数量突破1万3000家公司。
该机构总监拿督阿末希查指出，去年，共有1万2470家公司，增长率达7.2%。
但作为亚太区领先的金融中心之一，还有经济增长表现较好的亚太和东协地区需求支撑，今年增长率料与去年持平，或达8%。
他透露，截至6月，注册公司数量已达1万2900家，预见到年底将达1万3200家。
“尽管全球经济和需求放缓，但在不景气的时候，也有公司为了提高效率，考虑到纳闽金融服务中心注册公司，进而推高需求。”
且该机构积极到香港等亚太国家宣传，成功提升纳闽金融服务中心的知名度。
他续说，注册公司数量持续增长，增长前景还是乐观，前景依然稳健。
且纳闽去年共有836家新注册公司，超过70%来自亚洲。
纳闽金融中心业务多元
慕哈末说，油气领域的低迷周期是无法避免，但纳闽金融服务中心已将业务多元化，不过度依赖特定领域，也助抵御低迷。
2015年内，该机构的营运营业额达5390万令吉，增长率达2.3%。累积储备金达5960万令吉。
尽管营运盈余从2014年的1327万令吉，降至711万令吉。慕哈末说，还是令人满意的水平。
他解释，纳闽金融服务机构非盈利机构，因此资金足以应付营运开销等，是令人满意的水平。
此外，去年的业绩重点包括，回教金融融资大涨55%，至18亿美元（约71. 6亿令吉）；财富管理业务增长达28%，以及共发放16个新保险和保险相关业务执照等。
加入国际反洗黑钱
展望未来，阿末希查也说，纳闽金融服务中心必须继续有良好的监管，才能避免信心冲击。
今年2月，纳闽金融服务机构加入国际反洗黑钱组织金融行动小组（FATF），显示出该中心对反洗黑钱的承诺。
发展大蓝图年杪推介圈定教育物流医疗旅游
此外，纳闽国会议员拿督罗斯曼指出，政府正为纳闽直辖区草拟一个新的纳闽发展大蓝图，放眼今年杪推介。
他指出，纳闽近年发展迅速，为了将之发展多元化，正在草拟新发展大蓝图，目前处于最后阶段，放眼年底由首相推介。
发展转捩点
他解释，未来冀望纳闽的经济活动优势不仅是金融中心，因此为达未来经济发展多元化目标，设定了数个发展领域。
“我们圈定的发展领域包括旅游、教育、物流和医疗旅游领域。”
他说，油气领域活动也是纳闽的主要经济活动之一，因此也放眼发展油气领域相关的物流服务。
同时，由于大量油气领域专才入驻纳闽，也预见医疗旅游需求将增加，而将建议提升度假村设备等。
他指出，新的发展大蓝图将是纳闽发展转捩点。
此外，纳闽是个干净、安全和管理妥当的岛屿，其他可发展的领域包括产业领域和高等教育领域。
因此，罗斯曼认为，这也可吸引世界著名大学入驻。
他透露，在油气不景气前，一些投资者接洽政府，寻求投资批准的投资额高达20亿令吉。
他也说，马印航空（Malindo）也计划下半年内，开始纳闽飞往中国桂林的航线。
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